青鳥消防4日晚間公告，擬2.63億元收購廣東禾紀科技有限公司（下稱“禾紀科技”）57%股權(quán)，標的公司核心資產(chǎn)為其控股子公司左向照明，后者從事應(yīng)急照明智能疏散系統(tǒng)的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售。本次收購禾紀科技完成后，公司間接持有左向照明37.62%的股權(quán)。同時，基于對青鳥消防未來發(fā)展的信心，左向照明創(chuàng)始股東將拿出轉(zhuǎn)讓價款（稅后）的30%用于購買青鳥消防股票。
根據(jù)公告，青鳥消防正致力于以“三駕馬車”，即通用消防報警業(yè)務(wù)、應(yīng)急照明與智能疏散業(yè)務(wù)及工業(yè)消防業(yè)務(wù)為核心，積極布局智慧消防、家用消防等相關(guān)領(lǐng)域，以逐步構(gòu)建“3+2”的業(yè)務(wù)框架，并在此基礎(chǔ)上力爭于2023年達到50億元以上的銷售規(guī)模。其中，應(yīng)急照明與智能疏散是“三駕馬車”的重要組成部分。近2年來，青鳥消防及子公司的應(yīng)急照明及智能疏散業(yè)務(wù)增長迅速，2020年度該類業(yè)務(wù)實現(xiàn)營業(yè)收入1.80億元，增幅為177.23%。
公告顯示，左向照明成立于2013年，專注從事應(yīng)急照明智能疏散系統(tǒng)的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，依托中山市古鎮(zhèn)鎮(zhèn)“世界燈都”的區(qū)位優(yōu)勢和產(chǎn)業(yè)集群優(yōu)勢，在生產(chǎn)制造、產(chǎn)品認證與專利、銷售渠道建設(shè)、OEM等諸多方面有著極強的市場競爭力。
公告披露的財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，禾紀科技2020年實現(xiàn)凈利潤約2332萬元，2021年1月至5月凈利潤近1077萬元。截至2021年5月31日，左向照明累計接取訂單金額近2億元，其中完成發(fā)貨1.33億元，較2020年同期增長287%。轉(zhuǎn)讓雙方結(jié)合標的公司經(jīng)營情況、未來盈利能力和成長性等因素，確定左向照明100%股權(quán)的估值為7億元，進而確認本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓的交易價格為2.63億元。
左向照明管理層基于合同簽署情況和對未來市場判斷，保守預計2021年度、2022年度、2023年度實現(xiàn)凈利潤至少分別約為5000萬元、6000萬元和7000萬元。按年均6000萬元凈利潤計算，標的公司市盈率相當于11.67倍。
公告顯示，本次交易完成后，青鳥消防將在應(yīng)急照明與智能疏散領(lǐng)域形成多品牌產(chǎn)品矩陣，各單元間充分發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)，對于把握疏散行業(yè)的重大發(fā)展機遇期將起到積極的作用。同時，公司將作為戰(zhàn)略合作方向左向照明供應(yīng)朱鹮芯片，以進一步提升左向照明的產(chǎn)品供給能力。
